Lần đầu tiên Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc ban kèo bóng đá ngày hôm nay xử phạt kèo bóng đá ngày hôm nay chính đối với kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng

Gần đây, chúng tôi nhận thấy Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc lần đầu tiên ban kèo bóng đá ngày hôm nay xử phạt kèo bóng đá ngày hôm nay chính đối với các kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng Trong các quyết định xử phạt kèo bóng đá ngày hôm nay chính số [2021] số 44, [2021] số 56, [2021] số 57 và [2021] số 58 do Ủy ban điều tiết chứng khoán Trung Quốc ban kèo bóng đá ngày hôm nay, ba công cụ tài trợ nợ doanh nghiệp phi tài chính (sau đây gọi là "Công cụ tài trợ nợ”) Tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay và nhân viên có trách nhiệm liên quan đã bị Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc trừng phạt do tiết lộ thông tin sai lệch trong các tài liệu phát kèo bóng đá ngày hôm nay Điều này là do Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc, Ủy ban Cải cách và Phát triển Quốc gia và Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc cùng ban kèo bóng đá ngày hôm nay “Ý kiến về Tăng cường Thực thi Pháp luật hơn nữa trên Thị trường Trái phiếu” (sau đây gọi là “《Ý kiến》”), Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc lần đầu tiên ban kèo bóng đá ngày hôm nay xử phạt kèo bóng đá ngày hôm nay chính đối với các kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng

Chúng tôi tin rằng mặc dù các hình phạt kèo bóng đá ngày hôm nay chính gần đây do Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc áp dụng đối với thị trường trái phiếu liên ngân hàng chủ yếu tập trung vào kèo bóng đá ngày hôm nay vi gian lận tài chính của các tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay, dẫn đến hồ sơ sai lệch và thiếu sót lớn trong các tài liệu phát kèo bóng đá ngày hôm nay công cụ tài trợ nợ, nhưng "Ý kiến" đã cung cấp các quy định khung cho công tác thực thi pháp luật thống nhất của Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc trên thị trường liên ngân hàng Trong tương lai, khi Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc tăng cường hoặc mở rộng hơn nữa việc điều tra và trừng phạt các vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng, cơ quan này cũng sẽ thực hiện các công việc liên quan theo các nguyên tắc thực thi pháp luật được thiết lập trong Ý kiến Chúng tôi tóm tắt các điểm có liên quan bên dưới:

1 Những vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng mà Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có thẩm quyền điều tra và trừng phạt

Theo "Ý kiến", Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có quyền điều tra các kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm sau đây trên thị trường liên ngân hàng và áp dụng các hình phạt theo quy định có liên quan của "Luật Chứng khoán":

• Vi phạm của tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay trái phiếu: Tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay công cụ tài trợ nợ sẽ bị xử phạt theo Điều 197 của Luật Chứng khoán nếu có hồ sơ sai sự thật, tuyên bố sai lệch hoặc thiếu sót lớn trong quá trình phát kèo bóng đá ngày hôm nay văn bản và thực hiện nghĩa vụ công bố thông tin liên tục theo yêu cầu quy định

• Các kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm pháp luật của tổ chức bảo lãnh phát kèo bóng đá ngày hôm nay trái phiếu: Ngân hàng thương mại, công ty chứng khoán và các tổ chức bảo lãnh phát kèo bóng đá ngày hôm nay khác vi phạm các quy định trong việc phát kèo bóng đá ngày hôm nay và bảo lãnh phát kèo bóng đá ngày hôm nay các công cụ tài trợ nợ như ghi chép sai, kê khai sai lệch hoặc thiếu sót nghiêm trọng trong hồ sơ phát kèo bóng đá ngày hôm nay sẽ bị xử phạt theo Điều 184 của Luật Chứng khoán

• Các cơ quan dịch vụ trái phiếu và các nhân viên liên quan vi phạm các quy định: cơ quan xếp hạng tín dụng, kế toán viên công chứng, luật sư và các tổ chức nghề nghiệp khác cũng như nhân viên cung cấp dịch vụ cho các công cụ tài trợ nợ không thực hiện đúng nghĩa vụ của mình và các tài liệu được ban kèo bóng đá ngày hôm nay có hồ sơ sai sự thật, tuyên bố sai lệch hoặc thiếu sót nghiêm trọng và sẽ bị trừng phạt theo Điều 213, khoản 3 của Luật Chứng khoán

• Vi phạm giao dịch: Giao dịch nội gián, thao túng thị trường và các kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm khác liên quan đến công cụ tài trợ nợ sẽ bị xử phạt lần lượt theo Điều 191 và 192 của Luật Chứng khoán

II Hệ thống trách nhiệm pháp lý đối với các vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng

Theo nguyên tắc được xác định trong phần "Ý kiến", các kèo bóng đá ngày hôm nay vi vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng có thể đồng thời gây ra các trách nhiệm pháp lý sau:

• Các biện pháp trừng phạt tự điều chỉnh của Hiệp hội các nhà đầu tư tổ chức thị trường tài chính quốc gia (sau đây gọi là "Các đại lý điều hướng"): Theo "Quy tắc trừng phạt tự điều chỉnh của thị trường trái phiếu liên ngân hàng", Hiệp hội các nhà đầu tư tổ chức thị trường tài chính quốc gia có thể áp dụng nhiều biện pháp trừng phạt tự điều chỉnh như đàm phán khiển trách, thông báo chỉ trích, cảnh báo, đình chỉ hoạt động kinh doanh liên quan, đình chỉ quyền thành viên, vv đối với các tổ chức không tuân thủ và nhân sự có trách nhiệm Theo thông tin do NAFMII công bố, trong nửa đầu năm 2021, NAFMII đã khởi xướng các biện pháp tự quản lý đối với tổng cộng 43 trường hợp nghi ngờ vi phạm và áp dụng các biện pháp tự quản đối với 46 công ty (người), liên quan đến 13 tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay, 6 tổ chức bảo lãnh chính, 3 tổ chức tạo lập thị trường, 1 công ty kế toán, 2 loại hình tổ chức tài chính khác và 21 người chịu trách nhiệm¹。

• Các mức xử phạt kèo bóng đá ngày hôm nay chính của Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc: Dựa trên các nguyên tắc được nêu trong "Ý kiến", Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có quyền điều tra và trừng phạt những kèo bóng đá ngày hôm nay vi bất thường của các tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay, cơ quan bảo lãnh phát kèo bóng đá ngày hôm nay và các tổ chức chuyên nghiệp cũng như giao dịch nội gián và thao túng thị trường liên quan đến các công cụ tài trợ nợ Ngoài ra, "Ý kiến" cũng làm rõ việc Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có thể áp dụng các biện pháp cấm gia nhập thị trường đối với những người chịu trách nhiệm vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng

• Trách nhiệm hình sự: Theo "Ý kiến", nếu Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc phát hiện ra những tội phạm đáng ngờ trong quá trình điều tra vụ án thì có thể chuyển sang cơ quan công an để chịu trách nhiệm hình sự

• Trách nhiệm dân sự đối với việc trình bày sai trái phiếu: Vào tháng 7 năm 2020, Tòa án Nhân dân Tối cao đã ban kèo bóng đá ngày hôm nay "Biên bản Hội nghị chuyên đề của Tòa án Quốc gia về xét xử các vụ tranh chấp trái phiếu", trong đó làm rõ việc chấp nhận, thẩm quyền, xác định trách nhiệm pháp lý của các tổ chức phát kèo bóng đá ngày hôm nay, bảo lãnh và cơ quan dịch vụ trái phiếu đối với các trường hợp phát kèo bóng đá ngày hôm nay trái phiếu gian lận và bồi thường dân sự đối với việc trình bày sai Hiện tại, vụ kiện bồi thường dân sự đầu tiên đối với những tuyên bố sai sự thật liên quan đến thị trường trái phiếu liên ngân hàng đã được xét xử tại Tòa án Tài chính Bắc Kinh²。

3 Cách Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc điều tra những bất thường trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng

Theo "Ý kiến", Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có thể áp dụng các phương pháp điều tra vi phạm trên thị trường trái phiếu liên ngân hàng sau đây:

• "Ý kiến" quy định rằng Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có quyền thực hiện một số biện pháp thực thi pháp luật được trao cho Ủy ban Điều tiết Chứng khoán tại Điều 170 của Luật Chứng khoán, chẳng hạn như quyền điều tra và thu thập bằng chứng, quyền thu giữ và phong tỏa cũng như thông báo cho cơ quan quản lý nhập cư để ngăn chặn các nhân viên có liên quan rời khỏi đất nước Đồng thời, Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có quyền yêu cầu các hiệp hội đại lý, tổ chức đăng ký, lưu ký và thanh toán, các tổ chức tham gia thị trường, vv cung cấp hồ sơ giao dịch, tài liệu đăng ký, lưu ký và thanh toán, tài liệu công bố thông tin và các tài liệu chứng cứ khác liên quan đến điều tra vụ việc Khi cần thiết, Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc cũng có thể lấy hồ sơ tín dụng, hồ sơ bảo hiểm xã hội, hồ sơ hải quan, hồ sơ nộp thuế, thông tin công ty, hồ sơ liên lạc và các thông tin khác của các đơn vị và cá nhân liên quan đến vụ việc đang được điều tra từ các cơ quan, đơn vị liên quan

• Nghĩa vụ hợp tác của đơn vị, cá nhân bị điều tra: “Ý kiến” quy định nghĩa vụ hợp tác của đơn vị, cá nhân bị điều tra Đối với những nhân viên có trách nhiệm không hợp tác với cuộc điều tra, Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc có quyền khuyến nghị các cơ quan quản lý hoặc cơ quan kinh doanh có liên quan ra lệnh cho các đơn vị của nhân sự có trách nhiệm áp dụng các biện pháp kỷ luật hoặc khuyến nghị họ bị loại và bị cấm tham gia vào các công việc liên quan trong ngành tài chính

• Cơ chế hợp tác với Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc và Cục Cải cách và Phát triển: "Ý kiến" quy định Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc và Cục Cải cách và Phát triển có trách nhiệm hợp tác với Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc trong việc tham vấn vụ việc và đưa ra ý kiến bằng văn bản về các vấn đề chuyên môn liên quan đến vụ việc; trong việc xem xét lại kèo bóng đá ngày hôm nay chính và kiện tụng kèo bóng đá ngày hôm nay chính liên quan đến vụ việc, phối hợp với Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc để thực hiện trả lời, phản hồi; đồng thời chuyển kịp thời cho Ủy ban Điều tiết Chứng khoán Trung Quốc những manh mối về hoạt động trái phép trái phép được phát hiện

Chúng tôi sẽ tiếp tục chú ý và chia sẻ những diễn biến mới nhất với khách hàng một cách kịp thời

1 Để biết chi tiết, vui lòng xem trang web của Hiệp hội các sàn giao dịch thị trường liên ngân hàng:

2 Để biết chi tiết, vui lòng xem báo cáo trên trang web của Tòa án Tài chính Bắc Kinh: